Please use this identifier to cite or link to this item:
http://studentrepo.iium.edu.my/handle/123456789/12309
Full metadata record
DC Field | Value | Language |
---|---|---|
dc.contributor.advisor | Auwal Adam Sa’ad, Ph.D | en_US |
dc.contributor.advisor | Syed Musa Syed Jaafar Alhabshi, Ph.D | en_US |
dc.contributor.author | Melahi , Abdellah Ali Ahmed | en_US |
dc.date.accessioned | 2024-09-03T07:00:20Z | - |
dc.date.available | 2024-09-03T07:00:20Z | - |
dc.date.issued | 2024 | - |
dc.identifier.uri | http://studentrepo.iium.edu.my/handle/123456789/12309 | - |
dc.description.abstract | Islamic banks seek to achieve multiple goals, including increasing economic growth towards a better and just society. The study identifies several problems related to Qar? financing in Islamic banks, including the lack of financing for SMEs, risk concerns, limited use of financing sources, and insufficient transparency in data on the implementation and impact of Qar? as a socially responsible instrument. This research aims to develop Qar? as a socially responsible instrument in the selected Islamic banks in Organisation of Islamic Cooperation (OIC) countries. By utilizing a qualitative methodology, the study adopts multiple approaches to achieve its objectives. It employs an analytical approach to analyse and compare annual financial and social responsibility reports issued by the selected Islamic banks in OIC countries. The researcher also interviews experts to verify the observations and ensure the research analysis remains firmly tied to industry practices. As a result of the study, there are five models in Qar? financing in the selected Islamic Banks. The significant findings reveal that Islamic banks employ various funding sources, encompassing Qar? al-?asan accounts initiated by customers, portions of current accounts (demand deposits), shareholders' profits, and non-permissible earnings for disposal, which do not align with Shar?’ah principles. Among the most pressing challenges identified are the scarcity of financing sources and the correlated credit risks. Moreover, the financing purposes are to disburse to four main categories for those needing medical treatment, education and marriage, and commercial financing for customers with extended outstanding obligations to repay their late instalments, called the overdrawn account, and disburse to the SME and employees. The researcher develops Qar? financing, with the purpose name Qar? Tays?r Financing. It also addresses financing sources and hedging of the repayment risks, moving to the disbursement mechanism, and concludes with the purposes for which the finances should be granted. The Qar? Tays?r financing model has been designed to provide financing sources for microenterprises, commercial and Ighathah (Relief) purposes, and to address the operating costs and risk of default of Qar? Tays?r Financing through guarantees and repayment sources for defaulted Qar?. The mechanism of the Qar? Tays?r financing model involves the establishment of a Qar? Tays?r Financing Fund and funding sources of operating costs, as well as a mechanism for disbursement. Furthermore, the Qar? Tays?r Financing model has been developed to align with Maq??id al-Shar?’ah and includes a transparency report to ensure stakeholders are fully informed. Overall, the Qar? Tays?r financing model represents an innovative approach to Islamic finance, providing greater flexibility and risk management. | en_US |
dc.language.iso | en | en_US |
dc.publisher | Kuala Lumpur : IIUM Institute of Islamic Banking and Finance, International Islamic University Malaysia, 2024 | en_US |
dc.rights | OWNED BY STUDENT | |
dc.title | Developing Qard financing as a socially responsible instrument : a study of selected islamic banks | en_US |
dc.type | Doctoral Thesis | en_US |
dc.description.identity | G1711087Abdellahaliahmedalmelahi | en_US |
dc.description.identifier | Thesis : Developing Qard financing as a socially responsible instrument : a study of selected islamic banks / by Abdellah Ali Ahmed al-Melahi | en_US |
dc.description.kulliyah | IIUM Institute of Islamic Banking and Finance | en_US |
dc.description.programme | Doctor of Philosophy in Islamic Banking and Finance | en_US |
dc.description.degreelevel | Doctoral | |
dc.description.abstractarabic | تسعى المصارف الإسلامية إلى تحقيق أهداف متعددة، بما في ذلك زيادة النمو الاقتصادي نحو مجتمع أفضل وعادل. تحدد الدراسة العديد من المشكلات المتعلقة بتمويل القرض في المصارف الإسلامية، بما في ذلك ضعف وجود مثل هذا التمويل للمشاريع الصغيرة، والمخاوف المتعلقة بالمخاطر، والاستخدام المحدود لمصادر التمويل، وعدم كفاية الشفافية في البيانات المتعلقة بتنفيذ وتأثير القرض كأداة مسؤولةً اجتماعيًا. تهدف هذه الدراسة إلى تطوير القرض في المصارف الإسلامية كأداة مسؤولًا اجتماعيًا في الدول الأعضاء المختارة بمنظمة التعاون الإسلامي. من خلال استخدام المنهج النوعي؛ تعتمد الدراسة أساليب متعددة لتحقيق أهدافها، حيث تستخدم المنهج التحليلي والمنهج المقارن من خلال تحليل التقارير المالية وتقارير المسؤولية الاجتماعية السنوية الصادرة من المصارف الإسلامية التي تم اختيارها في الدراسة، ومقارنة بعضها مع بعض، وسيقوم الباحث أيضاً بإجراء مقابلات مع الخبراء للتحقق من النتائج وضمان أن يظل البحث مرتبطاً ارتباطاً وثيقاً بممارسات الصناعة. نتج عن الدراسة بأن هناك خمسة نماذج لتمويل القرض الحسن في البنوك الإسلامية محل الدراسة. من أهم النتائج أن البنوك تستخدم مصادر رئيسية لتمويل القرض الحسن من أهمها: حساب القرض الحسن المدعوم من العملاء، وجزء من الحساب الجاري (تحت الطلب)، ومن أرباح المساهمين، والإيرادات المجنبة للتخلص منها غير المتوافقة مع الشريعة. أما أبرز التحديات فكانت شحة مصادر التمويل، وأبرز المخاطر كانت مخاطر التمويل والتي هي مخاطر عدم السداد. أما بالنسبة لغرض التمويل فيتم صرفه لأربع فئات رئيسية والتي هي للمحتاجين؛ للعلاج والتعليم والزواج، وتجاري؛ لعملاء البنك الموثوقين لتسديد أقساطهم المتأخرة، كما يتم صرفه لأصحاب المشاريع الصغيرة، وكذلك للموظفين. وقد عمل الباحث على تطوير نموذج تمويل القرض الحسن ابتداءً بتعديل الاسم إلى تمويل قرض تيسير، كما يتناول مصادر التمويل والتحوط من المخاطر، مرورًا بآلية صرف التمويل والتي تتضمن إنشاء صندوق تمويل قرض تيسير، وانتهاءً بالأغراض التي ينبغي منح التمويل لها والتي تتضمن ثلاث فئات رئيسية؛ للمشاريع الصغرى، والأغراض التجارية، والإغاثية. كما تم معالجة التكاليف التشغيلية ومخاطر التعثر في تمويل القرض تيسير من خلال الضمانات ومصادر سداد القرض المتعثر. علاوة على ذلك، تم تطوير نموذج تمويل قرض تيسير ليتوافق مع مقاصد الشريعة ويتضمن تقرير شفافية لضمان اطلاع أصحاب المصلحة بشكل كامل. | en_US |
dc.description.nationality | Yemen | en_US |
dc.description.email | aaaaabbood@gmail.com | en_US |
dc.description.cpsemail | cps2u@iium.edu.my | en_US |
dc.description.funder | EMBASSY OF THE REPUBLIC OF YEMEN | |
dc.description.notes | Thesis (Ph.D)--International Islamic University Malaysia, 2024. | en_US |
dc.description.physicaldescription | 1 online resource (xxiii, 246 leaves) ; color illustrations. | en_US |
item.openairetype | Doctoral Thesis | - |
item.grantfulltext | restricted | - |
item.fulltext | With Fulltext | - |
item.languageiso639-1 | en | - |
item.openairecristype | http://purl.org/coar/resource_type/c_18cf | - |
item.cerifentitytype | Publications | - |
Appears in Collections: | IIBF Thesis |
Files in This Item:
File | Size | Format | |
---|---|---|---|
G1711087Abdellahaliahmedalmelahi_SEC.pdf Restricted Access | 34.94 MB | Adobe PDF | View/Open Request a copy |
Google ScholarTM
Check
Items in this repository are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated. Please give due acknowledgement and credits to the original authors and IIUM where applicable. No items shall be used for commercialization purposes except with written consent from the author.